【新手交易03】交易中的風險管理

加密貨幣合約交易的風險管理

本篇文章著重在「風險管理」的概念！
下一篇新手引導07，將由「倉位管理」角度切入，詳細說明風險管理的實際操作方法

1. 順勢操作為前提

• 牛市：以多單為主，空單為輔。

• 熊市：以空單為主，多單為輔。

• 止損的存在意義：當方向判斷錯誤時，保護本金，避免越陷越深。

2. 分倉與資金配置

• 建議採用 進攻 / 防守 的模式：

  • 進攻資金（例如 30%）→ 用於開倉建倉。

  • 防守資金（例如 70%）→ 用於追加保證金、拉遠強平價。
    全倉操作的話，則需特別注意多倉位同時虧損時，會急速吞噬保證金

• 止損連結點：

  • 若盤勢與判斷相反且確定無法回補，應直接止損離場，而非無限補倉。

3. 槓桿與止損距離

• 建議槓桿 ≤ 20 倍。

• 槓桿越高，需更多防守保證金，否則止損空間不足。

• 實務設定：

  • 低槓桿（3–10倍） → 止損空間大，容錯率高。

  • 高槓桿（10–20倍） → 止損必須嚴格，否則一旦反向，損失迅速放大。

4. 止損的核心觀念

• 止損不是失敗，而是保存實力。

• 當本金受到越大的損失，之後要努力「回本」的難度會急速上升

• 技術分析的意義：提高成功率，但不能保證百分百。

• 當技術分析的方向錯誤 → 應立刻止損，留有資金等待更好的入場點。

5. 止損的設定方式

1. 固定比例止損

   • 每筆單虧損控制在本金的 1%–3%。

   • 避免一次錯誤就重傷本金。

2. 技術位止損

   • 止損點放在明顯技術關鍵位（支撐/壓力位突破後）。

   • 例如：支撐跌破後止損；壓力突破失敗後止損。

3. 時間止損

   • 若行情長時間未走向有利方向，選擇主動平倉。

   • 避免資金被閒置在無效單上。

6. 認賠與再進場

• 認賠的意義：

  • 不是輸，而是把錯誤單止住，保留本金，等待下個正確機會。

• 避免錯誤心態：

  • 不要因為「不甘心」而無限加碼攤平。

  • 改變思維 → 「小虧」是正常的，重點是 大賺時補回小虧。

✅ 結論
合約交易能放大收益，但風險同樣巨大。
止損是風險管理的核心，不止能避免爆倉，更能確保交易者在長期博弈中存活。
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